Сегодня рынок предлагает огромный выбор объектов для инвестирования, но как выбрать действительно стоящие варианты, с перспективой? Для этого используется такое понятие, как доходность, представляющая собой меру увеличения или уменьшения размера инвестиций за выбранный период времени. Дальше поговорим о том, как выполнить расчет доходности инвестиций, какие формулы для этого используются.
Вполне можно пользоваться ею и при оценке собственных инвестиций, в том числе, и для фондового рынка. Лучшими брокерами для него я считаю:
· БКС
· ФИНАМ
· АЛЬФА
· EXANTE
Что такое доходность и формулы ее расчета
Не следует путать доход и доходность. Первый показатель выражается в номинальных величинах, таких как рубли, доллары, евро. Второй показатель выражается исключительно в процентах и может быть представлен в двух видах:
· Процентный доход. Имеется в виду прибыль регулярного характера: купоны, дивиденды, арендная плата;
· Рост стоимости купленных активов. Здесь имеется в виду ситуация, когда актив продается по цене большей, чем он был куплен. В роли активов выступают акции, облигации, золото, нефть, недвижимость и пр.
Формула, которая используется в качестве базы для последующих расчетов, выглядит следующим образом:
· Д = (Инвестиционная прибыль/сумма вложений ) * 100%
· где: сумма вложений представляет собой сумму денег, вложенных на первом этапе. Сюда же можно прибавить последующие взносы.
Инвестиционная прибыль представляет собой разницу между стоимости приобретения актива и стоимостью его продажи. Можно использовать показатель чистой прибыли инвестиционного проекта. В состав ИП входят выплаты, носящие регулярный характер, в виде дивидендов, акций и пр.
· Без паспорта и за 100 рублей – бывают ли такие инвестиции
· Коммерческая недвижимость как объект инвестирования
· Инвестиции в драгоценные металлы через ОМС
Не всегда инвестиционная прибыль является известной величиной. Но при этом инвестор знает, сколько денег он вложил и баланс своего портфеля. В этом случае можно использовать следующую формулу:
· Д = ((текущий баланс – сумма вложений)/сумму вложений) * 100%
Результат вычислений представлен в процентах и является надежным показателем при сравнении двух проектов.
Доходность за несколько периодов инвестирования
Многие инвесторы стараются выбирать инвестиционные проекты, которые будут работать не один период. Здесь различаются простые проценты, когда прибыль начисляется после каждого периода, сложные проценты, где прибыль заново вкладывается в проект – реинвестируется.
Базовая формула расчета доходности сложных процентов подразумевает один постоянный показатель – ставка. Однако, такое возможно только в банках. Особенность инвестиций заключается в том, что каждый следующий период работы будет иметь свою ставку доходности, отличную от предыдущей или последующей.
Как считать доходность инвестиций в этом случае
1 вариант – после каждого периода прибыль перечисляется инвестору
Доходность = Доходность1+Доходность2+Доходность3+Доходностьn.
2 вариант – прибыль после каждого периода реинвестируется
На примере будет понятнее. Есть инвестиционный проект, который в течение трех лет принес следующие показатели прибыли:
· 1 год – 15%;
· 2 год – 10%;
· 3 год – 20%.
Теперь применим формулу и получим следующее:
· Д= ((15%+1)*(10%+1)*(20%+1)-1)*100% = (1.15+1.1+1.2-1)*100% = (1.518-1)*100% = 51.8%
Если бы проценты выплачивались каждый период, то доходность инвестиций составила бы только 45% (15+10+20). Существенная разница между двумя результатами появилась благодаря постоянной реинвестиции капитала.
Как посчитать доходность при постоянных вводах и выводах капитала
Этот случай больше относится к тем, кто ведет активную деятельность на фондовом рынке. Такие вебинвесторы могут в течение недели несколько раз менять активы в своем портфеле.
· Бинарные опционы на криптовалюты – как их торговать
· Бизнес с минимальными вложениями в деревне
· Облигации для инвестирования – плюсы и минусы такого выбора
Изменение размеров инвестиций за счет вводов и выводов, влияет на показатель доходности. В этом случае расчет доходности инвестиций будет осуществляться по следующей формуле:
Движения денег можно отследить в разделе «История платежей» или «История переводов».
Формула для выведения средневзвешенного размера инвестиций:
Заключение
Понимание размера доходности собственных вложений, позволяет корректировать инвестиционный портфель для получения большей и стабильной прибыли. Для упрощения подсчета можно формулы вбить в табличку Excel. В этом случае остается только указать начальные данные, а дальше расчет будет производиться автоматически.
